«Le Républicain»
28, rue de la République
69150 DECINES
Téléphone 04 72 02 62 92
Télécopie 04 78 49 56 71
www.beic.fr
«Le Républicain»
28, rue de la République
69150 DECINES
Téléphone 04 72 02 62 92
Télécopie 04 78 49 56 71
www.beic.fr
SPECIMEN ALT - 5 jours
A l'attention de :
Prestation : ALT Surveillance : Sans
Vos références : SPECIMEN
Identité | Cotations | ||||||||||||||||||||||||
000 000 000 - 00037
|
| ||||||||||||||||||||||||
Conclusion | |||||||||||||||||||||||||
Société qui bénéficie d'une structure financière solide, d'un niveau de rentabilité correct et d'une bonne notoriété. Elle est confrontée à une baisse du marché français et tente d'élargir son développement à l'international en compensation.
| |||||||||||||||||||||||||
Juridique |
Sigle: CARROS
Forme juridique: SA DIRECTOIRE Capital social: 1 000 000 EUR
Création: 02/12/1976 N° de gestion : 00B00123
Ville du TC : LYON
La dernière augmentation de capital social remonte à décembre N-2. Il a été porté de 838 317 € à son montant actuel par
incorporation de réserves. Il est stable depuis.
Activité |
Objet social : 342A - FABRICATION DE CARROSSERIES AUTOMOBILES
Activité réelle : CONSTRUCTION MATÉRIEL ROULANT DE SOUTIEN LOGISTIQUE
Effectif : 70
Références clients :
SOFEMA
MANUMAT
SELOCA (ARMÉE DE L'AIR)
TERARM
ALKO FTF
TTT
CTT
ISNARD
COMPTOIR LYONNAIS D'ELECTRICITE
ZHENDRE
SAPIM
GENELEC
VÉDIOR BIS
La société CARROS est connue sur un plan international pour la conception et la fabrication de matériels de soutien
logistique dans trois domaines :
-la restauration : cuisines roulantes, remorques frigorifiques, boulangeries mobiles, conteneurs, éléments de cuisson,
-les matériels sanitaires : remorques douches, remorques WC, buanderie mobile, production d'eau chaude
-le campement : remorques multiservices, générateurs d'air chaud, tentes
Il s'agit de produits standard mais la société conçoit également des produits sur mesure. Elle est certifiée ISO 9002.
La fabrication est assurée en interne au sein de divers ateliers de tôlerie, traitement de surface, montage et électricité.
Le recours à la sous-traitance (pour la tôlerie par exemple) n'est que ponctuel.
Sur l'exercice N-1/N, l'export a représenté près de 35% du chiffre d'affaires, permettant de compenser la baisse de
programmes de l'Armée française. Le développement à l'export est réalisé grâce à des partenaires locaux assurant la
formation et le SAV.
La société travaille sur les pays suivants : Angleterre, Belgique, Portugal, Espagne, Hollande, Bulgarie, Pologne (en
prospection), Maroc.
Les efforts en matière de recherche et développement, sur l'exercice N-1/N, ont porté sur des projets de petits
équipements modulaires destinés aux opérations extérieures des armées étrangères.
La société est en phase de construction de prototypes qui seront présentés au salon Eurosatory en juin prochain.
Elle dispose de son propre bureau d'études qui compte 6 personnes.
L'effectif est en légère croissance chaque année et la société a recours régulièrement mais modérément à la main d'oeuvre
intérimaire (4 à 5 personnes depuis le début de l'année). Le site de Décines regroupe 25 personnes.
Les principaux postes d'achat concernent l'inox, le tissu, les essieux, les compartiments de froid, les groupes électrogènes
et les plus importants fournisseurs sont mentionnés en rubrique.
Délai de règlement : 60 jours le 10
Gestion du risque client |
Délai de règlement moyen (jours) :60 à 90
Typologie de la clientèle : Armées
Nombre de clients significatifs : 50
% impayés sur CA : faible
Société de renseignements commerciaux : NON
Assurance crédit : COFACE
Factor : NON
On note actuellement des retards de règlement de TERARM.
La société a recours à la Coface pour certains contrats à l'export.
Le poste clients compte une centaine de références, en incluant les bases aériennes. La majeure partie du chiffre d'affaires
est toutefois réalisée avec 10/15 gros donneurs d'ordres.
Dirigeants |
MME DORNGER LAURENE Né(e) MANER / Vice président du conseil de surveillance
M BARTY DENIS / Membre du Directoire
MME MANER AURELIE Né(e) PICHON le 28/03/1935 / Président du Conseil de Surveillance
Gérante de - 000 000 000 - SOCIETE CIVILE IMMOBILIERE MANER DECINOISE - 69 150 DECINES - FRANCE
M CACHION RENE Né(e) le 23/08/1965 / Président du Directoire
M BRAILLET STEPHANE / Membre du Directoire
Gérant de - 000 000 000 - SCI MANER REP- 69 150 DECINES - France
M CACHION PAUL / Membre du Conseil de Surveillance
Laurene DORNGER est la fille de Aurélie MANER.
Denis BARTY est directeur de production, Stéphane BRAILLET directeur financier et Paul CACHION directeur
technique et commercial.
Ces cinq personnes représentent le comité de direction de la société.
Actionnaires |
9,00% - 000 000 000 – BANQUE NATIONALE DEVELOPPEMENT - 75000 PARIS - FRANCE
Date de clôture : N-2 N-3
Durée de l'exercice (mois) : 12 12
Devise : EUR EUR
Chiffre d'affaires : 104 456 498 750
Resultat net : 8 071 232 15 547 359
qui est également actionnaire de:
17,00% - 000 000 000 – S. C. D. I. - 69740 GENAS - FRANCE
15,30% - 000 000 000 – E. D. R. - 38230 CHARVIEU - FRANCE
10,00% - 000 000 000 – C. E. D. R. I. - 01000 BOURG EN BRESSE - FRANCE
10,00% - 000 000 000 – A. T. E. Q. - 85000 LA ROCHE SUR YON - FRANCE
7,00% - 000 000 000 – C. I. A. T. - 75000 PARIS - FRANCE
5,00% - 000 000 000 - POUSSIN - 69100 VILLEURBANNE - FRANCE
5,00% - 000 000 000 – B. S. G. – 42000 SAINT ETIENNE - FRANCE
5,00% - 000 000 000 – ETABLISSEMENTS GODIOT - 69000 LYON - FRANCE
minoritairement - 000 000 000 - MEZIUS - 06000 NICE - FRANCE
2,00% - 000 000 000 – R. D. D. - 69009 VAISE - FRANCE
Date de clôture : N N-1
Durée de l'exercice (mois) : 12 12
Devise : EUR EUR
Chiffre d'affaires : 18 000 18 368
Resultat net : 309 000 201 659
qui est également actionnaire de:
15,00% - 000 000 000 - COMPUTE - 69126 BRINDAS - France
7,00% - 000 000 000 – D. E. A. D. T. D. - 38000 VIENNE - France
minoritairement - 000 000 000 – D.S.A. - 69002 LYON - FRANCE
minoritairement - 000 000 000 - PAMERI - 69120 VAULX EN VELIN - France
minoritairement - 000 000 000 - PLSO - 74300 CLUSES - France
majoritairement - FAMILLE MANER
Aurélie MANER est actionnaire majoritaire.
Le Crédit Mutuel est sorti du capital et ses parts ont été reprises par Madame MANER.
Filiales / participations |
95,00% - 000 000 000 - SCI MANER REP - 69150 DECINES - France
Eléments financiers |
| Date de clôture | : | N | N-1 | N-2 |
| Durée de l'exercice (mois) Devise Chiffre d'affaires CA Export Résultat d'exploitation Résultat courant Résultat exceptionnel Résultat net Rotation des stocks (jours) Crédit fournisseur (jours) Crédit client (jours) Frais financiers Autonomie financière Capitaux propres Capitaux permanents Actif immobilisé Total actif Montant des dettes Dettes court terme Dettes moyen terme Dettes long terme Créances client Stocks Frais de personnel Trésorerie BFR Fonds de roulement EBE Concours bancaires CAF Encours de prod. de biens Encours de prod. de services | : : : : : : : : : : : : : : : : : : : : : : : : : : : : : : : : | 12 EUR 11 288 000 3 907 000 682 000 549 000 72 000 356 000 76 75 56 1,28% 38,14% 2 364 000 2 574 000 528 000 6 198 0000 2 885 000 2 885 000 0 0 2 105 000 2 384 000 2 453 000 436 000 1 610 000 2 046 000 884 000 618 000 475 000 1 171 000 0 | 12 : EUR 10 186 503 0 617 033 515 503 42 865 303 803 54 57 228 0,97% 28,83% 2 170 196 2 530 421 569 000 7 527 000 2 493 000 2 487 000 0 0 5 314 000 1 516 000 2 219 000 -2 421 000 4 382 000 1 961 000 744 000 2 460 000 433 000 401 642 0 | 12 EUR 7 486 934 0 237 417 164 919 34 740 165 843 70 25 30 1,28% 59,89% :1 955 942 : 2 234 969 647 000 : 3 266 000 893 000 893 000 0 0 740 000 461 000 :1 809 000 108 000 1 618 000 : 1 726 000 438 000 0 309 000 380 006 0 |
Banques |
BANQUE POPULAIRE, ENTREPRISES, DECINES
BANQUE RHONE ALPES, VIENNE
BDPME, PARIS
BECM, ENTREPRISES, LYON
BANQUE NATIONALE
CREDIT AGRICOLE, ENTREPRISES, DECINES
LYONNAISE DE BANQUE, CHARVIEU
La BDPME reste le partenaire bancaire principal.
La société dispose de lignes de financement et préfinancement de marchés publiques pour un total de 4560 KE.
La trésorerie ne présente pas de tensions particulières et fait l'objet de placements chez certains partenaires.
Les lignes sont toutefois davantage sollicitées actuellement en raison des retards de règlement de TERARM qui devraient
être régularisés d'ici mars.
La société bénéficie d'une excellente notoriété en milieu bancaire et de la confiance de ses partenaires.
Etablissements secondaires |
CARROS’AUTO / 8, bd Carnot, 06000 NICE, France
__________________________________________________________________________
L'unité de production de Nice est plus importante que celle de Décines. Elle compte 45 personnes et regroupe les activités
d'assemblage, d'électricité, d'essais et le magasin.
Décisions collectives |
NEANT
Privilèges |
04/02/N - SECURITE SOCIALE / Négatif /
04/02/N - TRESOR / Négatif /
11/08/N-1 - LOCATION FINANCIÈRE / Positif / / Au profit de :FENWICK LEASE / Concerné :FENWICK
18/11/N-2 - LOCATION FINANCIÈRE / Positif / / Au profit de :FENWICK LEASE / Concerné :FENWICK
22/10/N-2 - LOCATION FINANCIÈRE / Positif / / Au profit de :FENWICK LEASE / Concerné :FENWICK
19/08/N-2 - LOCATION FINANCIÈRE / Positif / / Au profit de : BN LEASE / Concerné :PHOTOCOPIEUR CANON
22/07/N-2 - LOCATION FINANCIÈRE / Positif / / Au profit de :FENWICK LEASE / Concerné :FENWICK ET CHARIOT
20/03/N-2 - LOCATION FINANCIÈRE / Positif / / Au profit de :FRANFINANCE / Concerné :MATERIEL INFORMATIQUE
29/06/N-4 - LOCATION FINANCIÈRE / Positif / 10000 EUR / Au profit de :BN LEASE / Concerné :PHOTOCOPIEUR TOSHIBA
15/03/N-4 - LOCATION FINANCIÈRE / Positif / / Au profit de :FRANFINANCE / Concerné :MATERIEL INFORMATIQUE
30/07/N-5 - LOCATION FINANCIÈRE / Positif / / Au profit de :BN LEASE / Concerné :COPIEURS TOSHIBA
15/03/N-5 - LOCATION FINANCIÈRE / Positif / / Au profit de :BN LEASE / Concerné :COPIEURS TOSHIBA
07/07/N-10 - NANTISSEMENT DU FONDS DE COMMERCE / Positif / 3000000 FRF / Au profit de :BN, CCF, BP, BFCC, BRA
Nous ne relevons pas d'inscription de crédit bail.
Evolution, perspectives |
Le chiffre d'affaires au 31/01 de l’année N+1 atteignait 6 ME. Les commandes fermes permettent d'envisager aujourd'hui
un chiffre d'affaires de 8 ME et la société est dans l'attente de l'acceptation des lettres de crédit pour une commande
signée avec les Emirats Arabes entre 3 et 3,5 ME.
Ainsi, si cette dernière commande est confirmée, le chiffre d'affaires à juin de l’année N+1 atteindrait un niveau
comparable à l'exercice précédent entre 11 et 11,5 ME.
La rentabilité est annoncée équivalente sans éléments exceptionnels majeurs.
Les investissements représentent un budget annuel de 150 et 200 KE et ne devraient pas aller au-delà sur cet exercice. La
société a procédé récemment au changement de son réseau informatique pour environ 50 KE.
Le bilan à juin de l'année N a été approuvé par le commissaire aux comptes le 26 novembre de l'année N.
Aucune réserve n'a été émise sur sa sincérité et sa concordance.
L’analyse des trois derniers bilans met en évidence une structure financière solide, caractérisée par
l’augmentation continue des fonds propres grâce à l’intégration des résultats. Ils couvrent l’actif immobilisé et
l’autonomie financière dépasse 38% au 30/06 de l'année N.
On note l’augmentation de capital social l'année N-2. Il est stable depuis.
La société ne présente plus de dotations aux provisions pour risques et charges au dernier bilan. Elles étaient
déjà réduites au 30/06 de l'année N-1.
L’endettement à terme se réduit chaque année et ne représente qu’un faible montant. La société ne semble
plus tenue d’engagements de crédit bail au dernier bilan.
La variation de l’ensemble de ces postes entraîne une croissance régulière des ressources stables de
l’entreprise.
En parallèle, l’actif immobilisé fait plutôt état d’une tendance au désinvestissement. Seules les
immobilisations financières ont progressé en N-1/N. Les investissements du dernier exercice ont représenté
125 KE pour une dotation aux amortissements de 162 KE.
La société affiche un fonds de roulement structurellement positif et qui s’apprécie. Il couvre l’intégralité des
besoins en fonds de roulement au dernier bilan.
Le bas de bilan est caractérisé par :
- une très forte croissance des besoins en fonds de roulement au 30/06 de l'année N-1 avec un retour à la
normale l'année N
- une amélioration de la trésorerie après une nette dégradation en N-2/N-1
L’exercice au 30/06 de l'année N-1 avait été marqué par une croissance de 175% des emplois d’exploitation
et notamment des créances clients, le poids des stocks apparaissant plutôt maîtrisé. Les délais de règlement
clients passaient de 30 à 154 jours de chiffre d’affaires. Au 30/06 de l'année N, la situation est inverse avec
une forte contraction du poste clients et des délais de règlement plus raisonnables à 52 jours de chiffre
d’affaires. En revanche, les stocks se sont alourdis et notamment les encours de production. Le délai de
rotation s’établit à 76 jours l'année N.
En contrepartie, les ressources d’exploitation ont continué à progresser en N-1/N. La société a de plus en
plus recours au crédit fournisseur et les délais de règlement se sont allongés de 50 jours entre N-3 et N. Les
dettes fiscales représentent une part moins importante des dettes d’exploitation : 44% en N-1 et 24% l'année
N.
La trésorerie nette a fait l’objet d’une importante dégradation en juin de l'année N-1 et était largement
négative. On notait une utilisation significative des concours bancaires court terme à la date de clôture. Elle
s’est nettement améliorée au dernier bilan et on relève la présence de valeurs mobilières de placement.
Nom de l'entreprise : CARROS
Numéro SIREN : 000 000 000
L’étude des comptes de résultat montre une croissance exponentielle du
chiffre d’affaires en N-2/N-1, suivie d’une croissance toujours à deux
chiffres mais plus modérée en N-1/N. Elle s’accompagne d’une évolution
fluctuante des soldes intermédiaires de gestion et de la dégradation de
certains d’entre eux.
La marge brute évolue en dents de scie. On constate une stabilité du
poids des achats de matières premières en N-2 et N-1 et une forte
augmentation des coûts d’achat l'année N (+5 points). Sur ce dernier
exercice, c’est l’incidence de la production stockée qui permet
l’amélioration de 1,65 points de la marge brute.
La valeur ajoutée suit la même évolution mais on note la bonne maîtrise
des charges externes au 30/06de l'année N-1, ce qui n’a pas été le cas
l'année N.
Le poids de la masse salariale a connu une réduction de 2,4 points en N-
2/N-1 et est resté stable l'année N. Ainsi le niveau de l’EBE est
comparable sur les deux derniers exercices. Il en est de même pour la
rentabilité d’exploitation.
On note la réduction continue des dotations aux amortissements et
provisions.
Les frais financiers sont significatifs et en augmentation au dernier bilan,
mais restent contenus à 1,28% du chiffre d’affaires. Ils sont toutefois
responsables de la légère dégradation de la rentabilité courante de l'année
N. On ne relève que peu de produits financiers.
La rentabilité nette progresse peu à peu et dépasse les 3% du chiffre
d’affaires au 30/06 de l'année N grâce aux produits exceptionnels plus
importants.
La CAF est positive et s’apprécie au 30/06 de l'année N.
Le bénéfice du dernier exercice a été affecté de la façon suivante :
- 162 574 euros à titre de dividendes
- le solde au poste autres réserves
